Anleihen für Privatanleger

Warum: Seit 2013 führt die Finanzagentur des Bundes keine neuen Schuldbuchkonten für Privatpersonen mehr. Ein direkter Kauf ohne zwischengeschaltete Bank ist technisch für Neukunden nicht mehr möglich.

Wie:

• Akzeptiere, dass der Weg über ein privates Bankdepot zwingend erforderlich ist.
• Nutze moderne Broker-Strukturen, um das Ziel 'ohne Bankgebühren' dennoch zu erreichen (0-Euro-Order-Modelle).

Erledigt, wenn: Du verstanden hast, dass ein Depot bei einem Drittanbieter die einzige Einstiegsmöglichkeit ist.

Warum: Bundeswertpapiere haben unterschiedliche Fristen: Bundesschatzanweisungen (2 Jahre), Bundesobligationen (5 Jahre) oder Bundesanleihen (10-30 Jahre).

Wie:

• Bestimme die Summe, die du sicher für die gewählte Zeit entbehren kannst.
• Beachte: Bei vorzeitigem Verkauf über die Börse können Kursverluste entstehen, wenn das Zinsniveau gestiegen ist.

Erledigt, wenn: Summe und gewünschte Haltedauer schriftlich fixiert sind.

Warum: Um die 'Bankgebühren' zu eliminieren, musst du Anbieter wählen, die keine Depotführungsgebühren und keine Orderprovisionen für Bundeswertpapiere verlangen.

Wie:

• Suche nach einem 'Neo-Broker' oder 'Discount-Broker' mit Sitz in Deutschland.
• Prüfe im Preis-Leistungsverzeichnis, ob der Handel an deutschen Börsenplätzen (z.B. Gettex, Lang & Schwarz) für 0 € oder eine geringe Pauschale (ca. 1 €) möglich ist.
• Achte auf die Einlagensicherung des Anbieters.

Erledigt, wenn: Du dich für einen Anbieter entschieden hast, der keine fixen Depotgebühren erhebt.

Warum: Jedes Wertpapier hat eine eindeutige Kennnummer (ISIN). Du musst diejenige finden, die deiner Laufzeit entspricht.

Wie:

• Besuche die Website der Deutschen Finanzagentur (deutsche-finanzagentur.de) unter 'Kurse & Renditen'.
• Wähle ein Papier mit attraktiver Rendite (Stand März 2026: 10-jährige Anleihen liegen bei ca. 3,0 % Rendite).
• Notiere die ISIN (z.B. beginnend mit DE000...).

Erledigt, wenn: Du eine konkrete ISIN für den Kauf bereitliegen hast.

Warum: Ohne aktives Depot kein Handel.

Wie:

• Registriere dich beim gewählten Broker.
• Führe das Video-Ident-Verfahren mit deinem Personalausweis durch.
• Warte auf die Freischaltung (dauert meist 1-3 Werktage).

Erledigt, wenn: Du vollen Zugriff auf dein neues Wertpapierdepot hast.

Warum: Käufe am Kapitalmarkt müssen durch Guthaben gedeckt sein.

Wie:

• Überweise den geplanten Anlagebetrag von deinem Girokonto auf das IBAN-Verrechnungskonto des Brokers.
• Berücksichtige, dass der Kaufkurs leicht über 100% liegen kann (Stückzinsen beachten!).

Erledigt, wenn: Das Guthaben in der Broker-App angezeigt wird.

Warum: Ein Limit schützt dich vor unerwarteten Preissprüngen an der Börse.

Wie:

• Gib die ISIN in die Suchmaske des Brokers ein.
• Wähle 'Kaufen' und gib die gewünschte Stückzahl an (meist ab 1 € Nominalwert möglich).
• Wähle den Ordertyp 'Limit' und setze den Preis knapp über den aktuellen Briefkurs.
• Bestätige die Order während der Börsenöffnungszeiten (09:00 - 17:30 Uhr für beste Liquidität).

Erledigt, wenn: Die Order ausgeführt wurde und die Anleihen in deinem Depotbestand erscheinen.

Warum: Zur Kontrolle der Kosten und für das Finanzamt.

Wie:

• Lade das PDF der Kaufabrechnung aus der Postbox des Brokers herunter.
• Kontrolliere, ob tatsächlich keine oder nur die vereinbarten minimalen Gebühren angefallen sind.
• Prüfe die Höhe der gezahlten Stückzinsen (Zinsen, die dem Vorbesitzer für das laufende Jahr zustehen).

Erledigt, wenn: Die Abrechnung archiviert und korrekt ist.

Warum: Bundesanleihen zahlen jährlich Zinsen (Kupons).

Wie:

• Schau im Wertpapierprospekt oder auf der Finanzagentur-Seite nach dem Zinstermin.
• Trage dir den Termin in deinen Kalender ein, um den Geldeingang auf dem Verrechnungskonto zu prüfen.

Erledigt, wenn: Alle jährlichen Zinstermine bis zur Fälligkeit notiert sind.